11.09.2009 - Китай и Россия могут подписать соглашение об обмене валюты, но статус доллара США останется твердым

На днях директор департамента стран Европы Министерства коммерции Китая Сунь Юнфу сказал СМИ о том, что Китай и Россия ведут переговоры о возможности заключения соглашения по обмену валюты. Окончательный результат согласования будет зависеть от экспериментального введения расчетов в китайских юанях и рублях в пограничных районах двух стран. По мнению российских экспертов, заключение соглашения по обмену валюты может продвинуть расчеты в национальных валютах в двусторонней торговле, что будет способствовать финансовой стабильности и развитию двусторонней торговли, а это отвечает экономическим интересам двух сторон.

Укрепление базы расчетов в национальных валютах

Что касается пограничной торговли Китая и России, стороны ранее уже создали сравнительно совершенную систему расчетов в долларах США. По "Соглашению Китайского народного банка и Центрального банка России о расчетах банков в пограничных районах" и его протоколу, в марте 2003 года банки города Хэйхэ провинции Хэйлунцзян и города Благовещенск России осуществили экспериментальное введение расчетов в национальных валютах обеих сторон. В течение последующих лет охват экспериментальных расчетов в национальных валютах в пограничной торговле непрерывно расширяется.

Стало известно, что ныне китайско-российские расчеты в национальных валютах в пограничной торговле главным образом реализуются в провинции Хэйлунцзян и соседних с ней российских районах. Данные филиала Государственного управления валютного контроля Китая показывают, что по состоянию на конец апреля 2009 года, в провинции Хэйлунцзян 12 коммерческих банков установили корреспондентские отношения с 19 российскими коммерческими банками. В 2008 году общий объем расчетных операций в национальных валютах через банки составил 790 млн. долларов США, или в 54 раза больше, чем в 2003 году. Доля расчетов в национальных валютах от общего объема расчетов в торговле с Россией в провинции Хэйлунцзян с каждым годом повышается - с 0,5% в 2003 году до 7,1% в 2008 году.

Старший экономист Дойче-банка в России Ярослав Лисоволик отметил, что с долговременной точки зрения, заключение соглашения об обмене валюты позволяет повысить статус китайского юаня в международных финансовых операциях. С коротковременной точки зрения, это создает удобства в конкретных операциях России и Китая. Данное соглашение несомненно выгодно и для Китая, и для России. Ожидается повышение статуса рубля и ослабление репутации традиционной валюты мирового значения.

Рубль использует свои преимущества

Как отметили эксперты, хотя в ходе расчетов в национальных валютах в пограничной торговле Китай и Россия будут придерживаться принципа добровольности, но реализуемые Россией расчеты в рублях в энергетической сфере носят, скорее, принудительный характер. Китай, как страна-импортер энергетики России, не может уклоняться от этого вопроса.

Россия - крупная страна-экспортер энергетики в мире. Объем разведанного природного газа оценивается в 48 трлн. кубометров или более одной трети от мирового объема. По этому показателю Россия занимает первое место. Объем разведанной нефти оценивается в 6,5 млрд. тонн или 13% от общего объема разведенных нефтересурсов в мире. В случае введения расчетов в рублях в энергетическом экспорте, в будущем на международном валютном рынке будет сохраняться большой спрос на рубли, в результате чего Россия непременно, пользуясь этим случаем, сделает «нефтяные рубли» новой валютой мирового значения.

Статус доллара США остается твердым

Аналитики указали, что Китай и Россия перешли на курс по расчету в китайских юанях и рублях. Это может создать вызовы для американского доллара, который занимает ведущий статус в международной торговле. Зато, по мнению экспертов, в определенном периоде в будущем статус доллара США, как главной резервной валюты, будет оставаться неизменным. Кстати, объем торговли Китая и России относительно не велик, и роль соглашения Китая и России по обмену валюты, скорее всего, будет ограниченной.

Хотя предприятия в пограничных районах Китая и России выразили приветствие по поводу введения расчетов в национальных валютах, но на практике многие факторы сдерживают данные расчеты, в результате чего их пропорция остается небольшой. В связи с тем, что китайский юань и рубль не сформировали пока официального курса обмена, и расчеты между ними производятся с помощью долларов США, суть расчетов в национальных валютах Китая и России остается расчетом в долларах США с учетом курса национальной валюты, кстати, объем расчета в рублях значительно больше, чем в китайских юанях.

Вместе с тем, данные МВФ показывают, что в первом квартале доля долларов США от объема иновалютных резервов центральных банков разных стран составила 65%, или чуть выше уровня в предыдущем квартале (64%). По словам аналитиков, несколько лет тому назад центральные банки многих стран уже приступили к диверсификации иновалютных резервов. Однако до формирования надежной замены доллар США будет оставаться их твердым выбором.